金叉平均线移动

适用于初学者的中线交易策略——金叉的三种设置条件

本文将介绍了使用移动平均线最重要的方法之一——金叉。我们将描述该信号的产生条件，然后深入探讨一下三个交易案...

本文将介绍了使用移动平均线最重要的方法之一——金叉。

我们将描述该信号的产生条件，然后深入探讨一下三个交易案例。

什么是金叉?

当短期移动平均线与长期移动平均线相交时，黄叉就会产生。听起来确实很简单。然而，关键是构成交叉的移动平均线周期。

我们需要的是MA50以及MA200。随着高成交量以及逐步被推高的价格，金叉可能是复苏的信号。

道琼斯指数最近出现了一次金叉，8月6日，道指50日移动均线切入位为26,251.34点。200日移动均线为26,229.91点。这是自3月份以来的第一次。这是股市正在反弹的一个迹象。

金叉的三个阶段是什么?

金叉有三个阶段。

1、随着下跌趋势结束，短期的50日移动平均线移动到200日移动平均线下方。

2、当反弹开启后，短期移动平均线与长期移动平均线交叉。

3、在最后阶段，短期移动平均线继续向上移动。这通常是处于牛市趋势的信号。

金融专家认为金叉是投资者应该买入的信号吗?

金叉当然无法保证资产未来看涨。奥本海默公司(Oppenheimer &Co.)技术分析主管瓦尔德(Ari Wald)认为，金叉对市场而言并不是绝对的看涨信号。

“所有上升趋势都以金叉开始，但并非所有的金叉都会导致上升趋势。”

相比之下，布尔曼(Jon Boorman)将金叉视为良好的交易指标。不过，他也建议投资者谨慎行事。

“它们完全有效，但人们把它们都当作单个交易信号，而不是系统的一部分。”

“就像任何趋势跟踪系统一样，它将会有很多拉锯式的亏损交易，但赢家将会大大弥补这些损失。”很容易在其中找出漏洞，但很少有人有纪律去执行它。这就是它有效的原因。”布尔曼补充道。

金融分析师Jason Goepfert也不认为金叉会导致牛市。

“我们(其他金融专家)不会对金叉本身抱有太大信心。乐观的最大原因是它扭转了一个非常负面的中长期趋势。

一些专家说，金叉必须与其他指标进行检验。

在2019年3月的另一次市场产生金叉的期间，肯•波尔卡里(Ken Polcari)是纽约Butcher Joseph资产管理公司(Butcher Joseph AssetManagement)的负责人。他指出，经济在一年半前表现良好，而金叉则确认了经济的表现。

“所有迹象都指向持续良好的表现，而金叉只是强调了这一点。”Ken Polcari说。

Polcari说:“你必须把它和其他一些指标放在一起看。”

许多金融专家表示，应该将金叉与MACD或者RSI指标结合使用。

纽约CFRA研究公司的首席投资策略师萨姆•斯托瓦尔(Sam Stovall)说，投资者可以用自己的方式解读金叉。

“在很多方面(技术分析)是一门解释科学。我认为这是一个很好的预测，但是并不是每个人都对这个预测有相同的解读。”

金叉是牛市的指标吗?

尽管金融分析师对金叉是否为牛市的开端持怀疑态度，但有数据支持这一观点，即金叉可能是一个良好的指标。Schaeffer的高级量化分析师Rocky White发现，金叉后股市容易出现上涨。

怀特发现，标普500指数在第一次金叉后的几个月就有了更正向的回报。

"标普500指数在一个月、三个月、六个月和十二个月后的平均回报率高于通常水平。"

例如，经历金叉后，该指数三个月平均涨幅为4.07%，而且有超过四分之三的时间处于高位。做为对比，而自1950年以来，三个月平均回报率为2.12%，正值仅为65.9%。”怀特说。

金融专家Jeffrey Marcus也指出金叉对股市的积极影响。

他计算了自1970年以来标普500指数在25个金叉后的10、20、40、80、160和320天的表现。平均收益分别为0.88%、0.98%、3.25%、6.73%、9.57%、15.70%。

“在过去10年里，这种级别的金叉已经发生了6次。10天、20天、40天、80天、160天和320天的平均值分别是0.53%、0.89%、2.64%、8.17%、10.45%和20.95%。”Marcus补充道。

上面的图表显示了一个典型的金叉案例。图中蓝线是SMA50，红线是SMA200。

图表以一个强烈的下降趋势开始，价格始终保持在两条均线下方。

突然，趋势的方向改变，价格开始向上移动。自然，SMA50对价格变化反应更快，因为它对最近的价格走势更敏感。

一旦SMA50穿过SMA200，金叉就产生。我们用粉色的圆圈突出显示了这一点。

金叉模式的潜在盈利

潜在盈利取决于交易品种以及止盈的设置。我不想这么含糊，但这就是交易的现实。

前期阻力——我们能做的就是寻找阻力区域，这将成为长期持有股票的多头卖出机会。

死叉——另一个选择是等待50日均线回落到200日均线下方，作为另一个卖出的机会。这种方法的唯一问题是，由于移动平均线是一个滞后指标，你很可能会返还相当大一部分利润，

趋势线突破——如果金叉是有效的，信号将产生一个强劲的买入机会。然后，你可以利用前几个震荡低点来创造一条上升趋势线。直到这条趋势线被打破。

我们i可以尝试的三种策略

策略#1 -在长期下跌趋势后寻找信号

这个信号是在多年的下降趋势后才产生的。有这样一个长期的熊市基础，得到一个看涨的金叉意味着扭转的可能性更高。

你可以在底部之后寻找最初的突破，但要意识到你可能仍处于熊市阶段，所以不要执着于长期持有。当上涨时寻找机会确保自己的收益。

策略#2 -避免移动平均线之间的大价差

有时两条均线之间的乖离率会异常大。这将呈现一个杯子和杯柄状的形态。从表面上看，市场将出现逆转。

然而，如果你观察价格的变化，你会发现这种模式是不健康的。首先，价格直线上升。当一只股票呈抛物线形进入一个强劲的主升浪时会发生什么?它会反转。

上方的案例说明了什么问题?

你不能忽视价格的变化，特别是当有一个巨大的跳空缺口产生之后。

那么，这里的交易是什么?好吧，没有。

作为交易者，我们必须记住，有时最好的行动是完全不行动。

策略#3 -结合双底模式与金叉

最后一个策略，我们将涵盖结合双底形态与金叉。

在图表中寻找双底。第二个低点应该接近于第一个低点。

接下来等待金叉。最后，等待价格再次测试MA200。

下面的图表说明了这种形式。

结论

金叉是一个强大的交易信号，但这并不意味着你应该在交易所有的金叉信号。

你将需要一个更高水平的复杂设置，以确保真正的买入机会。