CFA是我的最佳选择吗？

CFA是我的最佳选择吗？...

CFA主要度量考生应用投资原则的能力及专业操守。

一级考试主要考核投资评价及管理中涉及到的不同投资工具及其概念；

二级考试着重资产评估；

三级考试则会深入探讨投资管理组合。

2015年亚太区的CFA考生继续占大多数，共有69131人报考，占全球考生总数的43%.中国的考生人数在全球排第二位，同比增长16%至29689人，仅次于美国的38727人。除中国外，亚太区考生人数最多的市场依次为印度、香港、韩国及新加坡。2014年12月及2015年6月的报考总人数接近22.5万人，足以证明这一证书的热门程度。

很多考生去考CFA的目的都是希望有个高薪，有个好的职业前程，这当然无可厚非，如果没有多大帮助，干嘛要去学。

但考生在选择之前有没有考虑你将面对些什么

？

下面就从成本、难度、就业三个方面分析选择CFA是不是最佳选择。

1

成本

CFA考试费用相当高，比如，2015年6月第二阶段报名费用，新考生是8312元，如果购买纸质版教材则是9506元。除了金钱成本，还有时间成本。CFA需要四年的CFA协会认可的工作经验，三个级别的考试，如果连续考试，不算你报名学习时间的话，最快一年半，如果你之前就有工作经验了，那么你这个时候是可以申请了。这是最快的，但是就目前来说，统计表明，基本上拿到CFA特许状普遍都要四年到五年。

2

难度

CFA的难度因人而异，俗话说，难者不会会者不难，所以这个没法说，只能通过今年的通过率大家可以考虑一下，比如2015年6月CFA一级考试的通过率42%，二级通过率为46%，三级通过率为53%，而且从历年的考试通过率发现，通过率的关系存在这样的关系：Level I < Level II < Level III。

3

就业

以下为 CFA 全球范围会员的工作情况

全球范围主要职业分布

投资组合经理（基金经理）：22%

研究员（分析师）：15%

C-level 高管：7%

咨询顾问：6%

风控经理：5%

企业金融分析师：5%

客户经理：5%

财务顾问：5%

全球范围最大雇主

JP Morgan Chase（摩根大通）、PwC（普华永道）、HSBC（汇丰银行）、Bank of America Merrill Lynch（美银美林）、UBS（瑞银）、E&Y（安永）、RBC（加拿大皇家银行）、Citigroup（花旗集团）、Morgan Stanley（摩根士丹利）、Wells Fargo（富国银行），每家各有几百到一千余名 CFA 持证人供职。

另外，金融机构的 Candidate 和 Charterholder 比例基本平衡（UBS 和 Wells Fargo 里持证人更多一些），但是普华永道和安永两大会计师事务所的 Candidate 则远多于 Charterholder，个人理解是四大本身人员流动性大，很多人准备借四大经验（+ CPA） + CFA 跳到金融机构，但同时 CFA 对四大工作本身又没有多少加分。

中国地区主要职业分布

投资组合经理（基金经理）：18%

研究员（分析师）：15%

投资银行分析员：9%

C-level 高管：7%

风控经理：6%

企业金融分析师：5%

咨询顾问：5%

客户经理：5%

财务顾问：5%

MOM 投资经理：4%

交易员：4%

策略分析师：3%

会计 / 审计师：3%

无业：3%

其他：8%

除了多了个投行分析员外，和全球范围基本一样，主要是基金经理和研究员。

以下就是适合考CFA的十种人

1

研究员、分析师、基金经理人

这群人当然需要CFA，因为这个证照是吃饭的家伙。现在许多国外的研究员分析师基金经理人来台和业界人士交流时，名片上都顶着CFA三个字，光鲜亮丽。台湾的研究员分析师见贤思齐，有朝一日一定要和他们平起平坐，不管是在薪事上或是在专业上。有很多基金经理人，他们常常看国内外的研究报告，其中作者姓名旁多有CFA三个字，这代表一种专业，而操盘手自已有需要这种专业，这样才能碰撞出更美的火花。考CFA绝对不是赶流行，也不是速成的事。

2

资产管理者

资产管理更是一辈子的事业，因此终身学习实有必要，参加CFA只是终身学习中重要的一环。建议要长期待在资产管理公司或是投资银行，不妨选择早点考CFA。一来可以向老板证明你是玩真的，一来研读CFA教材对你的职业也很有帮助。在美国，如果你不是毕业于前十名的MBA名校，想去华尔街闯一闯，最好有CFA第一级的考试通过证明，否则很难获得面试的机会。而且金融市场很多信息是用英文作沟通，利用考CFA培养对英文的实力，一鱼两吃。

3

MS in Management (企管硕士)，MS in Finance(财务硕士)，MS in Financial Engineering(财务金融硕士）

这群人投资了一年到二年的时间拿到一个商学企管硕士、财务硕士，或是财务工程硕士，但如果要到资产管理公司工作，似乎有CFA是更好的解决方案，因为国际间只有一种CFA，代表一致性的质量。现在MBA人才过剩，如果不是很好的学校，在职场上难有竞争力。而研究所主修财务或财务工程的人学的又太偏数理分析，对财务报表分析及其它比较宏观的科目缺乏完整的训练，因此在职业选择上比较没有弹性。

4

学生

现在的学生面对巨大的竞争压力。对于在商学院就读的大三大四学生，有一个全球都承认的高阶金融证照才是就业的保证。而相比而言，学生的时间最宽裕，当你们对未来很茫然的时候，参加CFA考试等于是帮自已未来数十年的职业生涯开启了一扇窗。

5

大学讲师教授

好的金融财管系老师会找一套最有系统性的学习教材，并且鼓励学生早点走出象牙塔，请他们在学时先接触CFA课程，这无疑是给他们最好的钓竿。好的老师也正好可以利用CFA的内容充实自已的知识(特别是第二级及第三级考试)，顺利寻找下一篇学术论文的灵感。

6

银行证券业销售人员

有CFA三个字放在名片上可以创造五分钟的营销价值，让客户对你的第一印象比较好。诚然，考上CFA不一定要从事研究的工作，如果能在证券经纪业务部或是银行放款部服务，接触现有宝贵的客户，顺便可以利用CFA所学到的知识，发挥所长。

7

国内证券分析师

这群人已经考取了证券分析师，实力非凡。但国内的证券分析师的考试科目毕竟比较偏制度法规面，对于一日千里的证券业之新知比较无法完全掌握，因此CFA是个不错的选择。

8

FRM(金融风险管理师)，CPA(注册会计师）

既然考过了FRM，表示你对数量统计、债券、衍生性金融商品有非常的了解，再考CFA其实过关的机率就相当高，在职场上能发挥的空间也就越大。对于CPA而言，如果你觉得会计师事务所的工作太过繁忙，缺乏挑战性，可以选择考CFA，为自已的职场加分，也突显你跟其它会计师的不同。

9

金融业主管

当部属都具有CFA证照的时候，主管最好也能有证书。而且CFA考试重视职业行为准则(Ethics)，一个部门的同仁都依照客户最大利益做事，对整个部门也是一件好事。

10

银行理财专员

增加自已面对客户的信心与信任感，光是有几张国内证照并不足以让你出人头地。您的客户比你有钱得多，也比你的人生更有经验，你如何让他放心地将钱交给你管理，在他还没有决定将钱交给你之前，你先要投资自已于全球最高阶的证照。况且，未来如果你要考CFP(认证理财规划师)，如果你已经有CFA证照的话，不再需要去参加学分班，就可以直接参加CFP的考试，这样可以帮你：

1)省掉上课的6万元，2)节省一年半的宝贵时间。